Dois preços de execução não são suficientes para reconstruir a média de uma ordem a menos que suas quantidades sejam conhecidas.
Siga as evidências.
Rastreie como o evento poderia chegar aos mercados, e então inspecione uma explicação concorrente.
Compare as explicações.
Mude de lentes para ver o que cada conta explica e o que permanece incerto.
A primeira execução contribui com 2.994,00 em valor de quantidade de preço, e a segunda contribui com 7.014,00 em total de 100.000 em 100 unidades, o que dá uma média ponderada em quantidade de 100,08. A média não ponderada dos dois preços apresentados é de 100,00. Esse valor atribui igual importância a uma execução de 30 unidades e uma execução de 70 unidades, de modo que não reproduz o total ilustrado. O coeficiente correto responde a uma pergunta específica: o preço médio de execução por unidade para os preenchimentos incluídos. Não responde automaticamente à questão de custo total. Se a compra inventada também incorre em uma taxa de 5.00 separadamente, o saldo de caixa torna-se de 10,013,00 sob essa suposição. Dividindo esse valor por 100, 13 por unidade, incluindo a carga assumida. Um relatório deve rotular esses dois números separadamente em vez de inserir silenciosamente uma taxa em um campo de preço de execução.
A primeira execução contribui com 2.994,00 em valor de quantidade de preço, e a segunda contribui com 7.014,00 em total de 100.000 em 100 unidades, o que dá uma média ponderada em quantidade de 100,08. A média não ponderada dos dois preços apresentados é de 100,00. Esse valor atribui igual importância a uma execução de 30 unidades e uma execução de 70 unidades, de modo que não reproduz o total ilustrado. O coeficiente correto responde a uma pergunta específica: o preço médio de execução por unidade para os preenchimentos incluídos. Não responde automaticamente à questão de custo total. Se a compra inventada também incorre em uma taxa de 5.00 separadamente, o saldo de caixa torna-se de 10,013,00 sob essa suposição. Dividindo esse valor por 100, 13 por unidade, incluindo a carga assumida. Um relatório deve rotular esses dois números separadamente em vez de inserir silenciosamente uma taxa em um campo de preço de execução.
Recolha identificadores de execução, quantidades, preços, moeda e quaisquer registros de correção ou cancelamento. Confirme que todas as linhas pertencem à mesma ordem pretendida e que a quantidade total incluída corresponde à quantidade que está sendo resumida. Quando um corretor reporta alocação separadamente, estabeleça qual a atribuição da média descrita. Mantenha precisão decimal suficiente para reproduzir o total antes de arredondar um valor de exibição. Em seguida, concilie taxas declaradas separadamente, taxas de conversão e quantias de liquidação com os registros apropriados. Uma diferença entre duas interfaces pode refletir seu escopo de cálculo, de modo que estabeleça esse escopo antes de chamar qualquer valor errado. Todas as quantidades, preços e custos no exemplo trabalhado são pressupostos WFN. Nenhuma execução de mercado ou política de preços específica de corretor é reivindicada. A definição de campo e método de cálculo foram revistos em 8 de outubro de 2026 para apoiar a leitura mais clara dos relatórios de execução.
FIX define um campo médio de nível de ordem.
A documentação oficial do campo FIX identifica a tag 6, AvgPx, como o preço médio calculado dos preenchimentos em uma ordem, é um campo de preço de nível de ordem, distinto do preço e quantidade de uma execução individual, este artigo usa a definição de campo FIX 4.2 publicada como referência de terminologia. FIX Trading Community - FIX 4.2 AvgPx, campo 6
A documentação do estado de ordem da FIX Trading Community ilustra separadamente preenchimentos parciais e correções de execução ou cancelamentos, esses cenários mostram porque um registro de execução pode exigir mais do que uma lista de preços copiados do primeiro relatório recebido, o documento é uma referência de protocolo, não evidência de como um corretor em particular exibe sua declaração de conta. FIX Trading Community - Mudanças de Estado de Ordem, julho de 2020
Um cálculo ponderado segue os tamanhos reais.
A primeira execução contribui com 2.994,00 em valor de preço-tempos-quantidade, e a segunda contribui com 7.014,00... o total é de 12.008,00 para 100 unidades, dando uma média ponderada em quantidade de 100,08.
A média não ponderada dos dois preços apresentados é de 100.00, que atribui igual importância a uma execução de 30 unidades e uma execução de 70 unidades, para que não reproduza o total ilustrado, e a ponderação correta responde a uma pergunta específica: o preço médio de execução por unidade para os preenchimentos incluídos.
Se a compra inventada também incorre em uma taxa de 5h00 separadamente, o gasto em dinheiro torna-se 10.013.00 sob essa suposição, dividindo esse valor em 100, dá 100.13 por unidade, incluindo a cobrança assumida, um relatório deve rotular esses dois números separadamente, em vez de inserir silenciosamente uma taxa em um campo de execução-preço.
Reconcile o conjunto de execução antes de comparar médias.
Recolha identificadores de execução, quantidades, preços, moeda e qualquer registro de correção ou cancelamento, confirme que todas as linhas pertencem à mesma ordem e que a quantidade total incluída corresponde à quantidade que está sendo resumida, onde um corretor relata alocação separadamente, estabelecer qual alocação a média descreve.
Então, concilie separadamente taxas declaradas, taxas de conversão e quantias de liquidação com os registros apropriados, uma diferença entre duas interfaces pode refletir seu escopo de cálculo, então estabeleça esse escopo antes de chamar qualquer um dos valores errados.
Todas as quantidades, preços e custos no exemplo trabalhado são pressupostos da WFN, nenhuma execução de mercado ou política de preços específica de corretores é reivindicada, a definição de campo e método de cálculo foram revistos em 8 de outubro de 2026 para apoiar uma leitura mais clara dos relatórios de execução.